Как управлять своими сбережениями, чтобы приумножить их

Большинство людей уверены в своем интеллектуальном превосходстве над другими, считают свой социальный статус и карьерные достижения выше среднего уровня. Социологам этот феномен известен, они называют его «иллюзией превосходства».

Однако есть одна сфера деятельности, в которой не могут себя проявить многие весьма преуспевающие и состоятельные люди. Речь идет об инвестициях. Даже в продвинутых в этом плане США финансовая грамотность оставляет желать лучшего, что уж говорить о России. Люди, пытающиеся заработать на фондовом рынке, часто терпят фиаско, несмотря на наличие финансового образования. Принимать правильные инвестиционные решения многим мешает коктейль негативных эмоций, смешанный из разочарования, замешательства и чувства вины.

Недавно американский регулятор финансовых услуг FINRA опубликовал результаты интересного исследования. В результате выяснилось, что две трети американцев не смогли пройти несложный тест по финансовой грамотности, состоящий всего из 5 вопросов.

Многие люди не стремятся вникать в тему финансов, поскольку она кажется слишком скучной и сложной. Действительно, порой нелегко разобраться в движении финансовых потоков во времени. С трудностями сталкиваются даже начинающие инвесторы, получившие хорошее образование. Происходит это в основном по двум причинам:

1. Люди даже не пытаются разобраться в особенностях различных финансовых инструментов, поручают управление своими накоплениями профессионалам. Находят специалиста, который утверждает, что умеет грамотно размещать средства, гарантирует рост капитала в длительной перспективе, и выбрасывают из головы мысли об инвестициях на месяцы, а то и годы.
2. Люди прилагают определенные усилия, чтобы чувствовать себя более уверенно в обращении с финансовыми инструментами, но это сводится к получению «уличного» образования. Получив поверхностные знания, они кладут несколько тысяч долларов на торговый счет и начинают охоту за акциями.

Оба варианта часто разочаровывают

В первом случае отказ от ответственности означает, что человек рискует доверить свои деньги мошеннику. Так происходит довольно часто. Но даже при удачном выборе финансового посредника комиссия за услуги может превысить полученную вами доходность. Инвестиционным советником быть гораздо выгоднее: эти люди, ничем не рискуя, зарабатывают большие деньги на комиссиях.

Новоиспеченные трейдеры тоже сильно рискуют. Для многих роковым становится эффект DALBAR, который назвали в честь исследовательской организации, отслеживающей результаты деятельности частных инвесторов на фондовом рынке. Часто начинающих финансистов подводит излишняя самоуверенность: им кажется, что они отлично понимают суть текущих трендов, но на самом деле это не так.

В поисках золотой середины

«Уличное» образование редко окупается. За период 1997-2017 гг. среднегодовая доходность S&P 500 составляла примерно 7,2%, но, по данным DALBAR, индивидуальные инвесторы в среднем зарабатывали всего 2,6%. Если капитал будет расти такими темпами, он удвоится только через 30 лет.

Так какую же стратегию выбрать, чтобы поспеть за рынком, а еще лучше – обогнать его? Секрет заключается в экономии и неотступном следовании продуманной инвестиционной стратегии. Важно найти золотую середину между двух крайностей: ничего не делать и делать слишком много.

Еще один важный фактор заключается в умении держать под контролем свои эмоции. Когда люди в панике распродают свои акции в периоды снижения цен, они, как правило, ошибаются. Важно не наделать ошибок в периоды просадки фондового рынка, нужно понимать, что отдельные провальные недели и месяцы не могут помешать долгосрочному росту.